اهرم در معاملات گزینه ها

برای کسب اطلاعات بیشتر در مورد این شکل از سرمایه گذاری ، اطلاعات معاملات را در زیر بخوانید.

اهرم و خطر

گزینه ها می توانند اهرم را فراهم کنند. این بدان معناست که یک خریدار گزینه می تواند حق بیمه نسبتاً کمی را برای قرار گرفتن در معرض بازار در رابطه با ارزش قرارداد (معمولاً 100 سهم از سهام زیربنایی) بپردازد. یک سرمایه گذار می تواند درصد زیادی از حرکات نسبتاً کوچک و مطلوب در شاخص زیرین را ببیند. اهرم همچنین پیامدهای نزولی دارد. اگر قیمت سهام زیرین همانطور که در طول عمر این گزینه پیش بینی نشده یا سقوط نمی کند ، افزایش نمی یابد ، اهرم می تواند درصد ضرر سرمایه گذاری را بزرگ کند. استراتژی های معاملاتی گزینه ها به صاحبان خود ریسک از پیش تعیین شده و تعیین شده ای را ارائه می دهند. اما اگر گزینه های مالک بدون هیچ ارزشی منقضی شود ، این ضرر می تواند کل مبلغ حق بیمه پرداخت شده برای گزینه باشد. از طرف دیگر ، یک نویسنده گزینه کشف نشده ممکن است با خطر نامحدودی روبرو شود.

در پول ، پول ، خارج از پول.

قیمت اعتصاب یا قیمت ورزش گزینه ای را تعیین می کند که آیا این قرارداد در پول ، پول یا خارج از پول است. اگر قیمت اعتصاب گزینه تماس کمتر از قیمت فعلی بازار امنیت اساسی باشد ، گفته می شود که این تماس در پول است زیرا دارنده این تماس حق خرید سهام را با قیمتی دارد که کمتر استاز قیمتی که وی برای خرید سهام در بورس سهام باید بپردازد. به همین ترتیب ، اگر یک گزینه قرار داده شده دارای قیمت اعتصاب باشد که از قیمت فعلی بازار امنیت اساسی بیشتر باشد ، همچنین گفته می شود که در پول است زیرا دارنده این حق حق فروش سهام را با قیمت داردکه بیشتر از قیمتی است که وی در فروش سهام در بورس سهام دریافت می کند. مکالمه درون پول ، جای تعجب آور نیست که خارج از پول است. اگر قیمت اعتصاب برابر با قیمت فعلی بازار باشد ، گفته می شود که این گزینه در پول است.

مبلغی که در آن گزینه ، تماس یا قرار دادن ، در هر لحظه در پول است ، ارزش ذاتی آن نامیده می شود. بنابراین ، با تعریف ، یک گزینه پول یا خارج از پول هیچ ارزش ذاتی ندارد. مقدار زمان حق بیمه کل گزینه است. این بدان معنا نیست ، با این حال ، این گزینه ها بدون هیچ هزینه ای قابل دستیابی است. به هر مبلغی که حق بیمه کل یک گزینه از مقدار ذاتی فراتر می رود ، بخش مقدار زمان حق بیمه نامیده می شود. این بخش ارزش زمانی حق بیمه یک گزینه است که تحت تأثیر نوسانات نوسانات ، نرخ بهره ، مبلغ سود سهام و عبور از زمان قرار می گیرد. عوامل دیگری وجود دارد که ارزش گزینه ها را می دهد و بنابراین بر حق بیمه ای که در آن معامله می شود تأثیر می گذارد. با هم ، همه این عوامل ارزش زمان را تعیین می کنند.

پوسیدگی زمان

به طور کلی ، هرچه زمان باقی مانده تا زمان انقضاء گزینه طولانی تر باشد ، حق بیمه آن بالاتر خواهد بود. این امر به این دلیل است که طول عمر یک گزینه طولانی تر است ، این احتمال بیشتر است که قیمت سهم زیرین ممکن است حرکت کند تا گزینه را در پول ایجاد کند. تمام عوامل دیگر مؤثر بر قیمت گزینه یکسان باقی مانده است ، بخش ارزش زمان حق بیمه یک گزینه با گذشت زمان کاهش می یابد (یا پوسیدگی).

تاریخ انقضا

تاریخ انقضا آخرین روز گزینه ای است. برای گزینه های سهام ذکر شده ، این شنبه پس از سومین جمعه ماه انقضا است. لطفاً توجه داشته باشید که این مهلت است که شرکت های کارگزاری باید اعلامیه های ورزش را به OCC ارسال کنند. با این حال ، مبادله ها و شرکت های کارگزاری در مورد مهلت های دارنده گزینه برای اطلاع از کارگزاری خود از قصد خود برای ورزش ، قوانین و رویه هایی در رابطه با مهلت دارند. این مهلت ، یا زمان قطع انقضا ، به طور کلی در سومین جمعه ماه ، قبل از انقضا شنبه ، در مدتی پس از پایان بازار است. لطفاً برای مهلت های خاص با شرکت کارگزاری خود تماس بگیرید. آخرین روز گذشته گزینه های سهام عدالت به طور کلی تجارت نیز در سومین جمعه ماه ، قبل از انقضا شنبه است. اگر آن جمعه یک تعطیلات مبادله باشد ، آخرین روز معاملات یک روز قبل ، پنجشنبه خواهد بود.

با توجه به استفاده از این بخش از این کلمه ، Long موقعیتی (در سهام و/یا گزینه ها) را که در آن خریداری کرده اید و آن امنیت را در حساب کارگزاری خود خریداری کرده اید ، توصیف می کند. به عنوان مثال ، اگر حق خرید 100 سهام سهام را خریداری کرده اید و آن را در حساب خود نگه دارید ، مدت طولانی است که یک قرارداد تماس دارید. اگر حق فروش 100 سهام سهام را خریداری کرده اید و آن را در حساب کارگزاری خود نگه دارید ، مدت طولانی است که یک قرارداد قرار داده اید. اگر 1000 سهام سهام خریداری کرده اید و آن سهام را در حساب کارگزاری خود یا در جای دیگر نگه دارید ، 1000 سهام سهام طولانی دارید. هنگامی که شما طولانی هستید یک قرارداد گزینه سهام عدالت:

• شما حق دارید در هر زمان قبل از انقضا آن ، آن گزینه را ورزش کنید.
• ضرر بالقوه شما محدود به مبلغی است که برای قرارداد گزینه پرداخت کرده اید.

کوتاه

با توجه به استفاده از این بخش از این کلمه ، Short موقعیتی را در گزینه هایی که در آن یک قرارداد نوشتید (یک مورد را که متعلق به آن نیستید) توصیف می کند. در عوض ، شما اکنون تعهدات ذاتی را در شرایط آن قرارداد گزینه دارید. اگر مالک گزینه را اعمال کند ، شما وظیفه دارید ملاقات کنید. اگر حق خرید 100 سهام سهام را به شخص دیگری فروخته اید ، یک قرارداد تماس کوتاه دارید. اگر حق فروش 100 سهام سهام را به شخص دیگری فروخته اید ، یک قرارداد کوتاه است. وقتی یک قرارداد گزینه می نویسید ، به یک معنا ، آن را ایجاد می کنید. نویسنده یک گزینه حق بیمه دریافت شده از فروش اولیه خود را جمع آوری و نگه می دارد. وقتی کوتاه هستید (یعنی نویسنده) یک قرارداد گزینه سهام:

• در هر زمان در طول زندگی قرارداد گزینه می توانید یک اخطار تمرینی اختصاص دهید. همه نویسندگان گزینه باید آگاه باشند که تکلیف قبل از انقضا یک امکان مشخص است.
• از دست دادن بالقوه شما در یک تماس کوتاه از نظر تئوری نامحدود است. برای قرار دادن ، خطر ضرر با این واقعیت محدود می شود که سهام نمی تواند از قیمت زیر صفر سقوط کند. اگرچه از نظر فنی محدود است ، اگر سهام زیرین قیمت به میزان قابل توجهی کاهش یابد ، این ضرر بالقوه هنوز هم می تواند بسیار زیاد باشد.

معامله افتتاحیه موضوعی است که به آن می افزاید یا موقعیت تجاری جدیدی ایجاد می کند. این می تواند یک خرید یا فروش باشد. با توجه به معامله گزینه ، هر دو را در نظر بگیرید:

• افتتاح خرید - معامله ای که در آن قصد خریدار ایجاد یا افزایش موقعیت طولانی در یک سری از گزینه ها است.
• افتتاح فروش - معامله ای که در آن قصد فروشنده ایجاد یا افزایش موقعیت کوتاه در یک سری گزینه ها است.

بستن

• بسته شدن خرید - معامله ای که در آن قصد خریدار کاهش یا از بین بردن موقعیت کوتاه در یک سری از گزینه ها است. این معامله اغلب به عنوان "پوشش" موقعیت کوتاه گفته می شود.
• بسته شدن فروش - معامله ای که در آن قصد فروشنده کاهش یا از بین بردن موقعیت طولانی در یک سری گزینه ها است.

توجه: یک سرمایه گذار با خرید یک قرار دادن ، یا برعکس ، موقعیت تماس طولانی را بسته نمی کند. معامله بسته شدن برای یک گزینه شامل خرید یا فروش یک قرارداد گزینه با همان شرایط و در هر مبادله ای است که ممکن است این گزینه معامله شود. یک سرمایه گذار که قصد دارد یک موقعیت گزینه را ببندد باید تا پایان ساعت معاملات در آخرین روز معاملات گزینه این کار را انجام دهد.

© 2023 شورای صنعت گزینه ها. کلیه حقوق محفوظ است. به آدرس آنلاین به آدرس www. optionseducation. org مراجعه کنید

• شروع کار در OptionSwhat گزینه ای است؟

• شروع شدن
• گزینه های شاخص

• حساب ها
• خدمات ویژه

• لینک های سریع

• امنیت
• شریک شدن

• ما را دنبال کنید

• اطلاعات مربوط به شرکتهای اطلاعاتی

• گزارش های حقوقی افشای حقوقی و بیانیه شرایط دسترسی

محصولات و خدمات کارگزاری ارائه شده توسط Firstrade Securities ، Inc.

خدمات کارگزاری Firstrade را با FINRA BrokerCheck بررسی کنید.

تجارت آنلاین به دلیل پاسخ به سیستم و زمان دسترسی که ممکن است به دلیل شرایط بازار ، عملکرد سیستم و سایر عوامل متفاوت باشد ، ریسک ذاتی دارد. یک سرمایه گذار باید این و خطرات اضافی را قبل از تجارت درک کند. اهداف سرمایه گذاری ، خطرات ، هزینه ها و هزینه ها را با دقت در نظر بگیرید. تمام سرمایه گذاری ها شامل ریسک هستند و خسارات ممکن است از سرمایه گذاری اصلی سرمایه گذاری شود. عملکرد گذشته یک محصول امنیتی ، صنعت ، بخش ، بازار یا محصول مالی ، نتایج یا بازده های آینده را تضمین نمی کند. Firstrade یک کارگزار با تخفیف است که خدمات کارگزاری خود را به سرمایه گذاران خود هدایت می کند و توصیه هایی را ارائه نمی دهد یا مشاوره سرمایه گذاری ، مالی ، حقوقی یا مالیاتی را ارائه نمی دهد.

معاملات گزینه ها شامل ریسک است و برای همه سرمایه گذاران مناسب نیست. گزینه های تجاری گزینه ها منوط به بررسی و تأیید Firstrade هستند. لطفاً قبل از شروع گزینه های معاملاتی ، ویژگی ها و خطرات بروشور گزینه های استاندارد و مکمل را مرور کنید.

معاملات ETF شامل خطرات است. قبل از سرمایه گذاری در ETF ، حتماً اهداف ، خطرات ، هزینه ها و هزینه ها را با دقت در نظر بگیرید. لطفاً قبل از سرمایه گذاری ، دفترچه را با دقت بخوانید. ETF های اهرمی و معکوس ممکن است برای سرمایه گذاران بلند مدت مناسب نباشد و ممکن است با استفاده از اهرم ، فروش کوتاه اوراق بهادار ، مشتقات و سایر استراتژی های پیچیده سرمایه گذاری ، قرار گرفتن در معرض نوسانات را افزایش دهد. اطلاعات و افشای ETF.

سرمایه گذاران باید اهداف سرمایه گذاری ، خطرات و هزینه ها و هزینه های یک صندوق متقابل یا ETF را با دقت قبل از سرمایه گذاری در نظر بگیرند. ETF های اهرمی و معکوس ممکن است برای سرمایه گذاران بلند مدت مناسب نباشد و ممکن است با استفاده از اهرم ، فروش کوتاه اوراق بهادار ، مشتقات و سایر استراتژی های پیچیده سرمایه گذاری ، قرار گرفتن در معرض نوسانات را افزایش دهد. یک صندوق متقابل یا دفترچه ETF شامل این و سایر اطلاعات است و از طریق ایمیل به آدرس@firstrade. com می توانید دریافت کنید.

معاملات حاشیه شامل هزینه های بهره و خطرات ، از جمله پتانسیل از دست دادن بیشتر از واریز یا نیاز به واریز وثیقه اضافی در بازار در حال سقوط است. قبل از استفاده از حاشیه ، مشتریان باید با توجه به اهداف سرمایه گذاری خاص ، تجربه ، تحمل ریسک و وضعیت مالی ، این نوع استراتژی معاملاتی را برای آنها مناسب بدانند. برای اطلاعات بیشتر ، لطفاً به بیانیه افشای حاشیه ، توافق نامه حاشیه ، اطلاعات سرمایه گذار FINRA مراجعه کنید. این افشاگری ها حاوی اطلاعاتی در مورد سیاست های وام دهی ما ، هزینه های بهره و خطرات مرتبط با حساب های حاشیه ای است.

معاملات آنلاین 0 دلار برای سهام ، ETF ها ، گزینه ها و صندوق های متقابل است. برای قیمت گذاری دقیق انواع امنیت ارائه شده در Firstrade ، به صفحه قیمت گذاری ما مراجعه کنید. تمام قیمت های ذکر شده بدون اطلاع قبلی در معرض تغییر هستند.

تجارت رمزنگاری در سیستم عامل های Firstrade توسط Firstrade Crypto LLC ارائه می شود و از طریق Apex Crypto ارائه می شود. خدمات اعدام Cryptocurrency توسط Apex Crypto LLC (NMLS ID 1828849) از طریق توافق نامه صدور مجوز نرم افزاری بین Apex Crypto LLC و Firstrade Crypto LLC ارائه شده است. ارزهای رمزپایه اوراق بهادار نیستند و FDIC یا SIPC بیمه نمی شوند. معاملات رمزنگاری شامل خطر قابل توجهی از دست دادن است و می تواند در قیمت ارزهای رمزنگاری شده نوسانات قابل توجهی داشته باشد. ارزش ارزهای رمزپایه ممکن است نوسان داشته باشد و در نتیجه ، مشتری ها ممکن است بیشتر از سرمایه گذاری اصلی خود را از دست بدهند. تجارت رمزنگاری شامل خطر قابل توجهی از دست دادن است و برای هر سرمایه گذار مناسب نیست ، لطفاً اطمینان حاصل کنید که خطرات ناشی از آن را قبل از تجارت کاملاً درک کرده اید.

هر اوراق بهادار خاص ، یا انواع اوراق بهادار ، که به عنوان نمونه مورد استفاده قرار می گیرد ، فقط برای اهداف تظاهرات است. هیچ یک از اطلاعات ارائه شده نباید یک توصیه یا درخواست برای سرمایه گذاری یا نقدینگی امنیت خاص یا نوع امنیت در نظر گرفته شود.

این یک پیشنهاد یا درخواست در هر حوزه قضایی نیست که Firstrade مجاز به انجام معاملات اوراق بهادار نیست.

پاسخ سیستم و زمان دسترسی ممکن است به دلیل شرایط بازار ، عملکرد سیستم و سایر عوامل متفاوت باشد.