5 اشتباه سرمایه گذاری مشترک

ما به پنج اشتباه سرمایه گذاری نگاهی می اندازیم و راه حل هایی را برای اطمینان از تصمیمات سرمایه گذاری بهتر پیشنهاد می کنیم

ما به عنوان انسانهای عاطفی ، ما تمایل داریم که بدترین دشمن خودمان باشیم. در زیر پنج روش متداول که سرمایه گذاران از آن استفاده می کنند ، و پیشنهاداتی در مورد چگونگی جلوگیری از این اشتباهات به بهترین وجهی وجود دارد:

1. اجازه دهید اضطراب در سال 2006 سر خود را برطرف کند ، ممکن است شما نسبت به بازار سهام احساس عصبی کرده اید ، با سهام در همه زمان ها ، و فکر می کنید که آیا ممکن است زمان بیرون رفتن و حرکت به "پناهگاه امن" یک سهم باشد-نمونه کارها رایگان. باز هم ، در اوایل سال 2009 ، ممکن است خودتان فکر کرده باشید که بازارها نمی توانند خیلی پایین تر شوند و زمان آن رسیده است که وجوه خود را به سهام خود برگردانید. با این حال ، این احتمال وجود دارد که شما در واقع موفق به انتخاب دقیق و عمل کنید - این دو نقطه عطف بسیار باریک است. علاوه بر این ، محاسبه اشتباه این نکات می تواند تأثیر جدی بر ارزش نمونه کارها شما داشته باشد.

البته ما می دانیم که نادیده گرفتن احساسات شما به طور کامل دشوار است ، اما آمار اثبات می کند که عملکرد سهام به مرور زمان تمایل به بهبود و بازگشت دارد. اگر بین سالهای 2000 تا 2003 به طور کامل در اوراق قرضه سرمایه گذاری شده اید ، ممکن است در حالی که تماشا می کردید که سهام در میان ترکیدن حباب فناوری ، دست خود را با Glee مالیده اید. اما همین نمونه کارها امروزه حتی با در نظر گرفتن تصادف بازار سهام در سال 2008 ، سهام و سبد اوراق قرضه را نیز به طور قابل توجهی تحت تأثیر قرار می داد.

پیام اصلی در اینجا سه برابر است: گرفتن یک نمای بلند مدت از اهمیت زیادی برخوردار است زیرا تأثیر نوسانات را کاهش می دهد. تلاش برای زمان بازار منجر به لغزش می شود. و تنوع برای گسترش خطر بسیار مفید است.

این مقاله را برای نکاتی در مورد چگونگی به حداقل رساندن خطای انسانی بخوانید.

2. تلاش برای زمان بازار همانطور که در بالا به آن اشاره شده است ، زمان بندی بازار با عقب ماندگی بسیار ساده تر است. مطمئناً ، همه ما اکنون می دانیم که اگر در حدود 3 مارس 2009 به طور کامل در سهام بزرگ انگلستان سرمایه گذاری کرده اید ، می دیدید که نمونه کارها شما در طی شش ماه بعد دوباره نیمی از ارزش خود را اضافه کرده و این عملکرد را به سال 2012 ادامه می دهد. اما زمان دقیق بازارها بسیار دشوار است ، و بسیاری معتقدند که این غیرممکن است. آیا در 3 مارس 2009 سرمایه گذاری کردید؟احتمالا جواب نه است".

به سادگی بپذیرید که زمان بندی بازار اتفاق نمی افتد ، و در عوض بر تعیین اهداف سرمایه گذاری خود ، انتخاب استراتژی سرمایه گذاری و گسترش ریسک سرمایه گذاری خود تمرکز کنید ، که در نهایت منجر به بازده پایدار خواهد شد. سعی کردم بازارها را به وقت خود برساند و مثلاً ماه بهترین عملکرد هر سال را از دست داد. تلاش برای حدس زدن حرکات بازار یک سبک سرمایه گذاری پرخطر و مملو است.

یکی از روشهای مؤثر برای سرمایه گذاری ، میانگین هزینه پوند است ، یعنی زمانی که مبلغ مساوی پول را بطور منظم در سبد خود سرمایه گذاری می کنید. این امر به شما امکان می دهد تا خطر تصمیم گیری های ضعیف سرمایه گذاری را در مواقع پرخاشگر دور بزنید. میانگین هزینه پوند می تواند به سرمایه گذاران کمک کند تا ضرر و زیان را محدود کنند ، در حالی که احساس نظم و انضباط سرمایه گذاری را نیز القا می کنند و اطمینان می دهند که آنها در حال خرید سهام با قیمت های پایین تر در بازارهای پایین هستند. مطالعات بیشماری تأیید کرده اند که این امر همچنین منجر به بازده بهتر از استراتژی هایی می شود که شامل تلاش برای زمان بازارها است.

3. سوء تفاهم متنوع سازی یک اشتباه رایج این است که فکر کنید چون نمونه کارها شما شامل 15 بودجه مختلف است ، شما به خوبی متنوع هستید. اما تنوع در مورد مقدار منابع نیست. از ابزار پرتونگاری فوری ما استفاده کنید و ممکن است از همپوشانی در نمونه کارها خود شگفت زده شوید. وجوه خوب که به روش اشتباه ترکیب شده اند می توانند یک سبد بد را ایجاد کنند: تنوع به معنای گسترش سرمایه گذاری های شما در دارایی ها ، مناطق ، بخش ها و سبک های سرمایه گذاری است. این جدول کاملاً نشان می دهد که چگونه "موضوع داغ" یک سال می تواند به شخص عزیز سال بعد تبدیل شود. هرکسی که به طور کامل در یک منطقه سرمایه گذاری کرده است ، مانند کلاه های کوچک انگلستان ، در طی ده سال تا 2006 به طور جدی بین دستاوردهای قابل توجه و خسارات قابل توجهی در حال چرخش است ، اما یک سرمایه گذار زرنگ و دانا که پول خود را در طیف وسیعی از دارایی ها و بخش ها پخش کرده بودو مناطق در طی یک دهه به بازده های نرم و صاف تری می رسید.

4- "پیری" به معنای زمان بیرون کشیدن سهام به هر معنی است ، زیرا بازه زمانی سرمایه گذاری شما ممکن است بخواهید از یک سبک سرمایه گذاری تهاجمی تر به یک محافظه کار تر منتقل شوید ، شاید دارایی ها را به اوراق قرضه و پول نقد و خارج از کشور تغییر دهیدسهام بی ثبات تر. اما فقط به این دلیل که شما در حال بازنشستگی در سن بازنشستگی هستید ، لزوماً به این معنی نیست که وقت آن رسیده است که نمونه کارها خود را به طور کامل روی درآمد ثابت متمرکز کنید.

در اینجا سه نکته اساسی وجود دارد که باید در اینجا مورد توجه قرار گیرد: اولا ، افق درآمد بازنشستگی در حال افزایش است-اگر می توانید زودتر بازنشسته شوید و پس از آن تبریک می گویم ، اما برای اکثریت ، سن بازنشستگی دولت به عقب رانده می شود. ثانیاً ، ما این روزها طولانی تر زندگی می کنیم - در واقع یک زن و شوهر 65 ساله در حال حاضر بیش از 25 ٪ شانس دارند که یکی از آنها در اواخر دهه 90 زندگی کند ، بنابراین این بیش از سه دهه هزینه های زندگی آنها باید پس انداز کرده اند وسرمایه گذاری شده برایسوم ، تورم قدرت خرید را از بین می برد. ارزش یک نمونه کارها که صرفاً در درآمد ثابت سرمایه گذاری می شود ، با گذشت زمان ، حتی با نرخ پایین تورم فعلی کاهش می یابد ، و به طور فزاینده ای با افزایش تورم ، همانطور که بسیاری انتظار دارند با توجه به مقدار زیادی پول تزریق شده به سیستم از طریق سیستمبرنامه های محرک اقتصادی دولت. نگه داشتن بخشی از نمونه کارها در دارایی های دیگر مانند سهام می تواند به محافظت مجدد از تورم کمک کند.

برای اطلاعات بیشتر در مورد این موضوع ، این مقاله را توسط بروک سوینی ، مشاور سرمایه گذاری با Moingstar Associates Europe بخوانید.

5- تعلل یا بی تحرکی "من نمی توانم همین حالا سرمایه گذاری کنم ، من سال آینده این کار را انجام خواهم داد که شرکت پاداش ها را دوباره برقرار کند."آشنا بنظر رسیدن؟مشکل تأخیر این است که میزان زمانی را که پول شما برای شما کار می کند کاهش می دهد و همچنین مزیت بلند مدت متوسط هزینه پوند را کاهش می دهد. اگر در طی ده سال تا 2006 2000 پوند در سال سرمایه گذاری کرده اید ، ارزش سرمایه گذاری های شما در پایان دوره زمانی بسیار بیشتر از آن است که شما شروع به سرمایه گذاری 4000 پوند در سال در نیمه آن دوره کنید.

مزیت اضافی سرمایه گذاری بلند مدت ، مورد علاقه مرکب است ، که نمونه ای از این سؤال از ترفند است که آیا شما ترجیح می دهید 1000 پوند در روز به مدت 30 روز داشته باشید یا یک پنی که هر روز به مدت 30 روز در ارزش دو برابر می شود. سرمایه گذار زرنگ و دانا پنی دو برابر را انتخاب می کند و در پایان 30 روز در مقابل 30،000 پوند در صورت انتخاب 1000 پوند در روز ، به 5 میلیون پوند می پردازد.

امیدوارم متوجه شده باشید که این اشتباهات سرمایه گذار همه به همان معدود راه حل های پیشنهادی منجر می شود: یک نظر بلند مدت را انجام دهید ، بدانید که اصلاحات بازار اتفاق می افتد ، به جای تلاش برای زمان بازار ، با استفاده از میانگین هزینه پوند ، دوره را ادامه دهید. و علاقه مرکب ، پرتفوی خود را متنوع کنید و به جای تأخیر ، عمل کنید.

مقالات اضافی در مورد همه این مباحث را می توان با جستجوی بایگانی مقاله ما یافت.

نسخه ای از این مقاله در ابتدا در دسامبر 2009 منتشر شد.