آینده ارز

اصطلاح "آینده ارز" (CF) به قراردادهای آینده مبادله ای مبادله ای که برای خرید یا فروش مقدار مشخصی از ارز خاص با نرخ از پیش تعیین شده برای یک معامله برنامه ریزی شده در تاریخ آینده استفاده می شود ، اشاره دارد. این قراردادهای مشتق از نظر قانونی الزام آور هستند و از این رو برای انقضاء قراردادها ، همتایان باید مبلغ ارز مشخص شده را با نرخ از پیش تعیین شده در تاریخ تحویل تحویل دهند. CF همچنین به عنوان آینده ارزهای خارجی یا به سادگی در آینده Forex شناخته می شود.

توضیح آینده ارز

تا سال 1972 ، استاندارد طلا و سیستم نرخ ارز ثابت محبوبیت خود را در دنیای تجارت از دست داد و این زمانی است که بورس کالاگو (گروه CME) CF را معرفی کرد. به طور معمول ، معاملات آینده ارز توسط سرمایه گذاران و بازرگانان برای محافظت از ریسک های تجاری و ارزی یا برای حدس و گمان حرکات قیمت در ارزهای مختلف استفاده می شود.

دانلود ارزش گذاری شرکت ، بانکداری سرمایه گذاری ، حسابداری ، ماشین حساب CFA و دیگران

آینده ارز چگونه کار می کند؟

CF قراردادهای مشتق استاندارد است که در مبادلات متمرکز معامله می شوند و یا به صورت نقدی تسویه می شوند یا باید در تاریخ انقضا از نظر جسمی تحویل داده شوند. قراردادهای تعیین شده نقدی هر روز به صورت علامت به بازار (MTM) حل می شوند به گونه ای که اختلافات ناشی از تغییرات روزانه به صورت نقدی حل می شود. در قراردادهای آتی که معاملات از طریق تحویل فیزیکی تسویه می شوند ، با توجه به مشخصات ذکر شده در قرارداد ، ارزها رد و بدل می شوند.

نمونه هایی از آینده ارز

حال ، بگذارید به برخی از نمونه های Cf.

250+ دوره آنلاین |40+ پروژه |1000+ ساعت |گواهینامه های قابل تأیید |Access Lifetime 4. 9 (84442 رتبه بندی)

مثال شماره 1

بگذارید مثالی برای توضیح نحوه استفاده از CF برای حدس و گمان توضیح دهیم. بگذارید فرض کنیم که دیوید 10 قرارداد آینده یورو (100000 یورو در هر قرارداد) را با 0. 93 $/€ خریداری کرد. در روز انقضا ، قیمت تسویه حساب به 0. 96 $/€ رسید. سود حاصل از دیوید را از طریق این معامله تعیین کنید.

راه حل:

• با توجه به قیمت باز = 0. 93 $/€
• قیمت منقضی = 0. 96 $/€
• اندازه قرارداد = 100000 یورو
• تعداد قراردادها = 10

این قیمت از 0. 93 $/€ به 0. 96 $/€ نشان داد که سود را نشان می دهد. اکنون ، سود حاصل از دیوید را می توان محاسبه کرد ،

سود محاسبه می شود

سود = (قیمت منقضی - قیمت افتتاح) * اندازه قرارداد * تعداد قراردادها

• سود = (0. 96 $/€ - 0. 93 $/€) * 100،000 € * 10
• سود = 30،000 دلار

بنابراین ، دیوید از معامله فوق 30،000 دلار سود کسب کرد.

مثال شماره 2

بگذارید مثال شرکت XYZ ، یک شرکت مستقر در ایالات متحده را بگیریم ، که انتظار می رود در تاریخ 30 سپتامبر 5،000،000 یورو دریافت کند. این شرکت تصمیم گرفت با خرید CF با نرخ ارز 1. 1 $/€ که در تاریخ 30 سپتامبر منقضی شده است ، موقعیت خود را محافظت کند. در صورت افزایش نرخ نقطه انقضا به 1. 12 دلار/€ ، بازپرداخت شرکت را تعیین کنید.

راه حل:

• با توجه به قیمت آتی = 1. 10 $/€
• قیمت نقطه = 1. 12 $/€
• اندازه موقعیت = 5،000،000 یورو

اکنون ، بازپرداخت در تاریخ انقضا را می توان محاسبه کرد ،

بازپرداخت = (قیمت نقطه - قیمت تمام) * اندازه موقعیت

• بازپرداخت = (1. 12 $/€ - 1. 10 $/€) * 5،000،000 €
• بازپرداخت = 100000 دلار

بنابراین ، در این حالت ، بازپرداخت 100000 دلار خواهد بود.

انواع آینده ارز

انواع مختلفی از CF در بازار موجود است و محبوب ترین آنها معاملات آینده ارز/دلار (یورو/دلار آمریکا) است. علاوه بر این ، معاملات آتی Forex E-Micro نیز وجود دارد که به اندازه یک دهم به اندازه معاملات معاملات معمول ارز و جفت ارز در حال ظهور بازار ، مانند معاملات Rub/USD (Rusble Ruble/دلار آمریکا) ، PLN/USD (لهستانی زلوتی معامله می شود./دلار آمریکا) آینده و غیره

چرا معاملات آینده ارز؟

اگرچه می تواند چندین انگیزه برای تجارت در CF وجود داشته باشد ، سرمایه گذاران و معامله گران معمولاً برای محافظت از خود در برابر خطرات مبادله ارزی ، CF را خریداری یا می فروشند. در اصل ، معامله گران با استفاده از این قراردادهای مشتق ، موقعیت خود را پرچین می کنند. با این حال ، برخی از معامله گران از آن برای اهداف سوداگرانه یا بهره برداری از فرصت های داوری استفاده می کنند.

مبادلات معاملات آتی ارز

تجارت CF در صرافی هایی که قیمت گذاری و پاکسازی متمرکز را به روشی استاندارد ارائه می دهند. قیمت بازار هر قرارداد آینده ارز خاص ، صرف نظر از کارگزاران شاغل ، همچنان همان است. گروه CME یکی از بزرگترین صرافی های تنظیم شده برای معاملات آینده ارز است و 49 قرارداد معاملات آتی ارز را به میزان نقدینگی روزانه بیش از 100 میلیارد دلار ارائه می دهد. همچنین چندین مبادله کوچکتر در سراسر جهان وجود دارد که شامل NYSE Euronext ، Mercantile برزیل ، مبادله مالی توکیو و تبادل معاملات آتی است.

استفاده از آینده ارز

قراردادهای CF معمولاً برای اهداف زیر استفاده می شود:

• این توسط مشاغل برای محافظت از مواضع خود (دریافت یا پرداخت به ارز خارجی) در برابر نوسانات آینده در نرخ ارز استفاده می شود.
• هنگامی که انتظار دارند یک ارز نسبت به دیگری قدردانی کند ، توسط برخی از معامله گران برای اهداف سوداگرانه استفاده می شود. آنها قصد دارند از نرخ ارز در حال تغییر ارز بهره مند شوند.
• با توجه به اینکه حاشیه اولیه آن بخش کوچکی از اندازه واقعی قرارداد است ، معامله گران از آن به عنوان اهرم مالی استفاده می کنند و در معرض نرخ ارز بیشتر قرار می گیرند.

مزایای

برخی از مهمترین مزایای CF به شرح زیر است:

• در بیشتر موارد نیاز حاشیه ای از نظر ماهیت تا حد زیادی در طبیعت ثابت است.
• بیشتر CF در یک بازار بسیار تنظیم شده از مبادلات معامله می شود.
• پاکسازی خانه ها خطر طرف مقابل را از بین می برد.
• طرفین شرکت کننده در معاملات CF می توانند خیلی راحت موقعیت های خود را وارد و خارج کنند زیرا بازار آینده ارز بسیار مایع است.
• وجود یک نهاد نظارتی قوی تضمین می کند که هیچ هزینه ای پنهان وجود ندارد.

مضرات آینده ارز

برخی از معایب عمده آینده ارز به شرح زیر است:

• الزامات حاشیه پایین منجر به ایجاد طرفین واحد چندین قرارداد آینده می شود. با این حال ، این خطر به دلیل یک بدن نظارتی هوشیار تا حدودی کاهش می یابد.
• معامله در CF می تواند برای مبتدیان بسیار گیج کننده باشد.

نتیجه

بنابراین ، می توان دریافت که معاملات آینده ارز به سرمایه گذاران و معامله گران اجازه می دهد تا از موقعیت های خود محافظت کنند یا از طریق گمانه زنی ها سود کسب کنند. بازار CF کم و بیش شبیه به سایر بازار آینده است زیرا به شرکت کنندگان این فرصت را می دهد تا به روشی تنظیم شده تر و شفاف تر وارد بازار ارز شوند.

مقالات توصیه شده

این یک راهنمای آینده ارز است. در اینجا ما همچنین در مورد مقدمه بحث می کنیم و آینده ارز چگونه کار می کند؟همراه با مزایا و معایب. همچنین ممکن است برای کسب اطلاعات بیشتر به مقاله های زیر نگاهی بیندازید -

دوره صندوق های پرچین [9 دوره بسته بندی] 9 دوره آنلاین |20+ ساعت |گواهی قابل تأیید تکمیل |دسترسی به طول عمر 4. 5